昨天，證監(jiān)會(huì)稽查執(zhí)法發(fā)布會(huì)上，證監(jiān)會(huì)稽查總隊(duì)披露廈門(mén)北八道集團(tuán)炒作張家港行、和勝股份、江陰銀行3只次新股，籌集資金數(shù)十億元。證監(jiān)會(huì)依據(jù)相關(guān)法律法規(guī)，對(duì)北八道集團(tuán)作出“沒(méi)一罰五”的頂格處罰，罰沒(méi)款總計(jì)55億元，為證監(jiān)會(huì)史上開(kāi)出的最大罰單。

　　55億元是什么概念？

　　接近去年罰沒(méi)金額的75%　　

　　2017年被稱為史上最嚴(yán)監(jiān)管年。證監(jiān)會(huì)公布的數(shù)據(jù)顯示，證監(jiān)會(huì)2017全年作出行政處罰決定224件，罰沒(méi)款74.79億元、同比增長(zhǎng)74.74%，市場(chǎng)禁入44人、同比增長(zhǎng)18.91%。

　　而此次證監(jiān)會(huì)開(kāi)出的史上最大罰單55億元，接近2017全年罰沒(méi)款的75%。

　　2017年證監(jiān)會(huì)開(kāi)出的罰沒(méi)款超過(guò)億元的行政處罰書(shū)共計(jì)11張，合計(jì)金額超63億元。

　　北八道如何炒作次新股？

　　300多個(gè)股票賬戶

　　10多名操盤(pán)手同時(shí)交易　　

　　這起天價(jià)罰單案件中，證監(jiān)會(huì)披露，北八道集團(tuán)利用300多個(gè)股票賬戶、100多臺(tái)電腦、10多名操盤(pán)手同時(shí)交易，使用巨額杠桿資金，通過(guò)操縱次新股包括張家港行、江陰銀行、和勝股份等，累計(jì)獲利9.45億元。

　　在證監(jiān)會(huì)調(diào)查過(guò)程中，北八道集團(tuán)高管及相關(guān)人員拒不配合調(diào)查，財(cái)會(huì)人員為銷毀證據(jù)甚至抓傷證監(jiān)會(huì)稽查人員。

　　接近證監(jiān)會(huì)的人士透露，一般操縱股價(jià)處罰對(duì)象是個(gè)人，但此次處罰對(duì)象是集團(tuán)，說(shuō)明目前操縱二級(jí)市場(chǎng)股價(jià)的團(tuán)伙和公司化運(yùn)作日益明顯，實(shí)際控制人往往依托實(shí)業(yè)公司的人員和資金流組建團(tuán)隊(duì)操縱股價(jià)，手法較為隱蔽。

　　交易所目前的大數(shù)據(jù)篩查技術(shù)十分先進(jìn)，一旦發(fā)現(xiàn)多個(gè)可疑賬戶同時(shí)大單買入同一只個(gè)股，稽查人員會(huì)根據(jù)股價(jià)表現(xiàn)去當(dāng)?shù)睾瞬椋?ldquo;發(fā)現(xiàn)一個(gè)辦公室十幾個(gè)人，100多臺(tái)電腦，明顯不符合常理。這樣的公司會(huì)進(jìn)入重點(diǎn)稽查視野”。

　　市場(chǎng)為何熱衷炒次新股？

　　流通盤(pán)股少 流通盤(pán)小

　　相同資金量獲利空間大　　

　　為什么市場(chǎng)熱衷炒次新股？次新股由于大股東解禁期的限制，導(dǎo)致流通盤(pán)股少，流通盤(pán)小，相同的資金量，相比大盤(pán)股，操縱次新股有“四兩撥千斤”的效果，漲跌幅都更為劇烈。如果一旦運(yùn)作成功，單只次新股基本會(huì)有40%以上的漲幅，獲利空間巨大。

　　因此次新股很容易成為市場(chǎng)炒新、炒小、短線操作、輪番爆炒的集中領(lǐng)域，積聚了市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和泡沫。

　　3只被操縱的次新股中，有兩只為銀行股，銀行股全行業(yè)平均市盈率只有不到10倍，但這些次新股操縱者，竟能把銀行股市盈率炒到70多倍。

　　以張家港行為例，這只銀行股2017年1月上市，發(fā)行價(jià)為4.37元，經(jīng)過(guò)了三輪大幅暴漲后，股價(jià)上漲到了30元左右，暴漲了近7倍。

　　從市盈率來(lái)看，當(dāng)時(shí)各大銀行的市盈率平均低于10倍，但張家港行的市盈率超過(guò)了70倍。2016年張家港行的每股盈利是0.42元，30元股價(jià)對(duì)應(yīng)市盈率71倍左右。

　　北八道到底是做什么的？

　　全國(guó)最大民營(yíng)鐵路集裝箱公司　　

　　在錢財(cái)涌動(dòng)的資本市場(chǎng)，“北八道”三個(gè)字籍籍無(wú)名。但如果你曾從事鐵路運(yùn)輸行業(yè)，在同樣涌動(dòng)的貨運(yùn)軌道上，你一定見(jiàn)過(guò)寫(xiě)著“北八道物流”5個(gè)大字的紅色集裝箱。公開(kāi)信息顯示，北八道集團(tuán)曾多年被中鐵集裝箱公司列為最大客戶之一。

　　鐵路貨運(yùn)系統(tǒng)流傳著一句話：“北八道、鐵霸道。”廈門(mén)北八道投資的陜西咸陽(yáng)市至江西景德鎮(zhèn)市的煤炭運(yùn)輸專線，每月運(yùn)送的煤炭貨運(yùn)量達(dá)6萬(wàn)噸上下，目前北八道是全國(guó)最大民營(yíng)鐵路集裝箱公司。

　　據(jù)一家抬頭為“北八道（廈門(mén)）物流集團(tuán)有限公司”的網(wǎng)站顯示，北八道（廈門(mén)）物流集團(tuán)有限公司成立于1999年3月，是具有道路運(yùn)輸一級(jí)等級(jí)資質(zhì)，集鐵路、公路聯(lián)合運(yùn)輸、倉(cāng)儲(chǔ)裝卸、現(xiàn)代配送業(yè)務(wù)于一體、覆蓋全國(guó)運(yùn)輸配送網(wǎng)絡(luò)的物流企業(yè)。

　　工商資料顯示，北八道（廈門(mén)）物流集團(tuán)有限公司的法定代表人為何雪，持股比例為100%，林玉婷為監(jiān)事，注冊(cè)資本5000萬(wàn)元。

　　北八道的“當(dāng)家人”是誰(shuí)？

　　實(shí)際控制人為林慶豐

　　做集裝箱運(yùn)煤起家　　

　　關(guān)于北八道，流傳最廣的一篇報(bào)道，出自新華社旗下《財(cái)經(jīng)國(guó)家周刊》。

　　2014年8月《財(cái)經(jīng)國(guó)家周刊》刊發(fā)報(bào)道《鐵路貨運(yùn)黑洞：北八道掘金》及《套箱方法論》，調(diào)查披露了北八道物流集團(tuán)有限公司占據(jù)了鐵路集裝箱貨運(yùn)龐大市場(chǎng)份額，且涉嫌違法違規(guī)行為，包括使用集裝箱運(yùn)煤、利用“套箱”等方法偷逃鐵路運(yùn)費(fèi)等，甚至存在導(dǎo)致國(guó)家財(cái)產(chǎn)流失的嫌疑。

　　2006年后，北八道集裝箱開(kāi)始穿行于貨運(yùn)專線和專有貨場(chǎng)，運(yùn)輸煤炭。在部分鐵路系統(tǒng)有意無(wú)意的“配合”下，其攫金之路，竟隱秘或公開(kāi)地持續(xù)了8年之久。

　　知情人士透露，北八道集團(tuán)的實(shí)際控制人為林慶豐，為人十分低調(diào)，行業(yè)外人士知之甚少，從集裝箱運(yùn)煤起家，發(fā)跡于河南省三門(mén)峽市。

　　而有關(guān)北八道集團(tuán)企業(yè)負(fù)責(zé)人林慶豐唯一被公開(kāi)的個(gè)人信息，則來(lái)自胡潤(rùn)研究院發(fā)布的《2014美高梅—胡潤(rùn)中國(guó)游艇行業(yè)報(bào)告》。

　　該報(bào)告顯示，林慶豐名下?lián)碛幸凰覂r(jià)值約為3600萬(wàn)元的私人定制游艇“法拉帝800”，領(lǐng)先張朝陽(yáng)、李彥宏、楊受成、許家印等名流，排名第13位。

　　鐵路巨頭為何與證監(jiān)會(huì)有聯(lián)系？

　　雖從事鐵路運(yùn)輸業(yè)

　　但早就涉足資本業(yè)務(wù)　　

　　一家從事鐵路運(yùn)輸業(yè)的有限責(zé)任公司，如何會(huì)與證監(jiān)會(huì)發(fā)生聯(lián)系？

　　據(jù)第三方軟件天眼查的查詢，作為鐵路運(yùn)輸巨頭的北八道早就不安于本業(yè)，涉足資本業(yè)務(wù)，光北八道（廈門(mén)）物流集團(tuán)旗下就有從事融資租賃和商業(yè)保理業(yè)務(wù)的子公司。

　　而成立于2013年的北八道集團(tuán)有限公司，經(jīng)營(yíng)范圍除了國(guó)內(nèi)貨運(yùn)代理，還包括實(shí)業(yè)投資、投資咨詢、金融信息服務(wù)等。

　　北八道集團(tuán)有限公司直接參股了北八道蝴蝶（深圳）基金合伙企業(yè)（有限合伙），后者的經(jīng)營(yíng)范圍包括股權(quán)投資和投資管理等業(yè)務(wù)

　　相關(guān)鏈接

　　除了北八道

　　證監(jiān)會(huì)還開(kāi)過(guò)哪些大罰單　　

　　多倫股份操縱案：34.7億元　　

　　當(dāng)事人鮮言時(shí)任上海多倫實(shí)業(yè)股份有限公司實(shí)際控制人、董事長(zhǎng)、法定代表人、董事會(huì)秘書(shū)及多倫投資（香港）有限公司實(shí)際控制人、法定代表人。

　　2014年1月至2015年6月，鮮言利用信息優(yōu)勢(shì)、資金優(yōu)勢(shì)、持股優(yōu)勢(shì)連續(xù)交易，以在自己實(shí)際控制的證券賬戶之間交易、虛假申報(bào)等手段，操縱多倫股份價(jià)格。依據(jù)證券法，證監(jiān)會(huì)依法對(duì)鮮言作出“沒(méi)一罰五”的頂格處罰，罰金高達(dá)34.7億元。

　　與此同時(shí)，鮮言也被“紅牌”罰下，終身禁入證券市場(chǎng)。　　

　　特力A操縱者：近13億元　　

　　2015年下半年，特力A股價(jià)3個(gè)多月里突然暴漲7倍，成為名副其實(shí)的“妖股之王”。當(dāng)年10月證監(jiān)會(huì)披露，吳某樂(lè)、深圳市某基金管理有限公司涉嫌通過(guò)集中資金及持股優(yōu)勢(shì)連續(xù)買賣、在所控制賬戶之間交易等方式，合謀操縱特力A、得利斯股票價(jià)格，反向賣出獲利，被罰沒(méi)款約12.9億元，這成為證監(jiān)會(huì)該年內(nèi)開(kāi)出的單個(gè)案件最大罰單?！　?/span>

　　北京游資唐漢博等人：逾12億元　　

　　2017年3月10日，證監(jiān)會(huì)發(fā)布了唐漢博、唐園子操縱同花順、杰賽科技等股票案的行政處罰決定。證監(jiān)會(huì)查實(shí)，唐漢博、唐園子等操縱市場(chǎng)案，通過(guò)控制多個(gè)賬戶多次連續(xù)買賣，拉抬股價(jià)獲利后清倉(cāng)賣出。最后，證監(jiān)會(huì)開(kāi)出頂格處罰，罰沒(méi)款合計(jì)逾12億元?！　?/span>

　?。〒?jù)《中國(guó)基金報(bào)》等）

來(lái)源：河南商報(bào) 
編輯：河南商報(bào) 郭爽